Еженедельная аналитика от компании "Forex Palm" Опции

[volodya]

Торговая неделя 01-05.08.2014

AUD/USD

Австралийский доллар достиг трехнедельного максимума на фоне положительного отчета по производственным расходам в частном секторе. Отчет по производственным расходам в частном секторе,публикуемый Австралийским бюро статистики, показал: объем капитальных расходов Австралии в частном секторе во втором квартале вырос на +1.1%, экономисты прогнозировали снижение прогнозом 0.8%.
Отчет считается индикатором инфляционного давления. Высокое значение показателя является позитивным фактором для Австралийской валюты. Число новых заявок на пособие по безработице снова упало на прошлой неделе и осталось около пост кризисного минимума, став очередным признаком укрепления рынка труда. Число первичных заявок на пособие по безработице снизилось на 1000 и составило с учетом сезонных колебаний 298 000 на неделе, завершившейся 23 августа, заявило в четверг Министерство труда. Это было чуть ниже 299000 в прогнозе экономистов. Обращения за предыдущую неделю были слегка пересмотрены до 299000. Четырехнедельная скользящая средняя обращений, которая сглаживает еженедельную волатильность, снизилась на 1250 до 299 750.
Первичные обращения за пособием по безработице держатся около отметки 300 000 в последние недели, упав ниже этого уровня пять раз в этом году. В последний раз это регулярно произошло в начале 2006 года, в разгар последнего экономического роста. Отчет в четверг также показал: количество людей, продолжающих получать пособие по безработице, выросло на 25 000 до 2 530 000 на неделе, завершившейся 16 августа. Эти цифры сообщаются с одной неделей отставания.

На предстоящей торговой неделе новостной фон пары будет насыщен новостями,ситуация в AUD/USD не изменилась, но наши сомнения в способности пары пробиться к 94-й фигуре начинают оправдываться,поскольку сопротивление в районе 0.9374 на данном этапе успешно справляется со своей задачей. Предпринималась вялая попытка роста, которая была прервана на уровне 0.9362, а австралийский доллар,оказавшись под давлением, теперь снижается. Тем не менее пока он торгуется выше 0.9300–0.9291, риски возобновления роста будут сохраняться. Потеря последнего уровня откроет путь к 92-й фигуре.



EUR/USD

Евро торговался почти всю неделю в небольшом диапазоне против доллара, оставаясь при этом вблизи 11-месячного минимума. В первую сессию участники рынка обратили внимание на данные по деловым настроениям в Германии, а также американский отчет по рынку жилья. Немецкие деловые настроения ослабли больше, чем ожидалось в августе, показали в
понедельник результаты опроса Института Ifo. Индекс делового климата от Ifo упал до 106,3 в августе.
Экономисты прогнозировал, что показатель снизится до 107,1 от июльского значения 108. Между тем, данные по США показали: с учетом сезонных колебаний продажи новостроек снизились на 2,4 процента, достигнув годового уровня 412 000 единиц, самого низкое значение с марта. Продажи за июнь были пересмотрены в сторону повышения - до отметки 422 тыс. с 407 тыс. единиц. Экономисты прогнозировали, что продажи новых домов вырастут до 426 тыс. единиц. В Министерстве также сообщили: запасы новых домов увеличились на 4,1%- до 205 тыс. единиц (максимум с августа 2010). Давление на единую валюту продолжали оказывать ожидания дальнейшего смягчения политики ЕЦБ. Однако трейдеры не решались на активные продажи. Небольшое влияние оказали данные по США. Министерство торговли заявило: заказы на товары длительного пользования выросли с учетом сезонных колебаний на 22,6% до $ 300,1 млрд. в июле по сравнению с предыдущим месяцем. Это стало самым резким увеличение и самым высоким уровнем в серии данных, начиная с 1992 года. Между тем, другой отчет показал: индекс потребительского доверия от Conference Board подскочил в августе до 92,4 пункта (рекорд с октября 2007 года). Положительными для евро оказались сообщения о том, что на следующей неделе ЕЦБ не предпримет каких-либо действий. После выступления Драги в Джексон Хоул инвесторы стали делать ставки на то, что ЕЦБ запустит новые меры стимулирования, однако, согласно сообщениям Reuters, этого не произойдёт в сентябре. Между тем, в подтверждение данного прогноза высказался министр финансов ФРГ Вольфганг Шойбле. Он отметил, что комментарии президента ЕЦБ Марио Драги о возможном послаблении политики жесткой экономии были неправильно интерпретированы и сейчас нет большой необходимости для ЕЦБ проводить дальнейшее смягчение политики.

Что касается перспектив на предстоящую торговую неделю новостной фон будет обширным, можно предположить повышенную волотильность пары. Пара евро доллар оказалась не в состоянии подняться выше уровня 1.3220. Это спровоцировало активизацию продавцов, в результате чего пара снова оказалась ниже поддержки в районе 1.3177 и протестировала отметку 1.3159. Давление на нее сохраняется, а с ним и риски снижения в направлении 31-й фигуры. Тем не менее сегодняшние данные по потребительской инфляции могут стать поводом для фиксации прибыли продавцами, и тогда евро как минимум вернется к сопротивлению в районе 1.3220.



EUR/JPY

По евро в центре внимания также оказался отчет по ВВП, который показал: во втором квартале рост американской экономики был более устойчивым, чем считалось ранее, поставив восстановление в нужное русло. Валовой внутренний продукт (общий показатель товаров и услуг, произведенных в экономике) вырос с учетом сезонных колебаний до годового уровня на 4,2% во втором квартале, заявило в четверг Министерство торговли. Минторговли ранее оценило темпы роста во втором квартале в 4%. Экономисты ожидали, что рост за второй квартал будет снижен до 3,9%. Позитивные данные усилили оптимизм в отношении состояния здоровья экономики и укрепили ожидания того, что ФРС начнет повышать ставки раньше, чем считалось.
В последнюю сессию недели доллар продолжил свое укрепление, установив при этом новый годовой максимум против евро. Аналитики отмечают, что пара попала под давление на фоне традиционных покупок доллара в конце месяца и влияния финансовых санкций России. Также свою роль сыграли продажи евро на любом ралли. Что касается макроэкономической статистики,то поддержку доллару оказал отчет по потребнастроениям. Согласно данным, в августе окончательный индекс потребительских настроений вырос до уровня 82,5 по сравнению с окончательным чтением за июль на уровне 81,8 и первоначальной оценкой за август на отметке 79,2. Стоит отметить, что, согласно средним оценкам экспертов, данный индекс должен был снизиться по сравнению с июльским значением до отметки 80,4. Ситуация в евро йене остается прежней. Вчера пара упала до 136.41, пробив поддержку в районе 136.72, но потом смогла вернуться выше
нее, а в пятницу поднялась до 137.07. Данные по потребительской инфляции в Германии оказали ограниченное влияние на динамику пары. Сегодняшние инфляционные показатели по еврозоне послужили незначительной поддержкой, поскольку участники рынка ожидали падения индекса потребительских цен, но он вышел в соответствии с прогнозами на уровне 0.3% в годичном исчислении.
Тем не менее это не дает оснований для активных покупок евро, поскольку вероятность того, что ЕЦБ на ближайшем заседании предпримет очередные шаги в борьбе с дефляцией, все еще остается. Поддержку паре оказывает слабая макроэкономическая статистика по Японии. До публикации результатов заседания Европейского центробанка евро йена может постепенно восстанавливаться.

Что касается перспектив на предстоящую торговую неделю нисходящая тенденция по паре все еще сохраняется, существенных фундаментальных данных по Японии не предвидится за исключением отчета банка Японии в пятницу, ежемесячный экономический отчет, публикуемый Банком Японии, представляет собой исследование активности и динамики национальной экономики. В нем анализируется экономическая ситуация в Японии и за ее пределами и даются указания на возможные дальнейшие перспективы налогово-бюджетной политики. Изменения данного отчета потенциально могут вызвать волатильность JPY . Обычно высокий показатель является позитивным (или бычьим) фактором для JPY, а низкий негативным (или медвежьим). Если рассматривать вхлды в продажи с целью фиксации прибыли у поддержки
136.72,135.200,136.40 то стоп лосс рекомендуем разместить на уровне 136.95. Так же отметим текущее сопротивление 137.90 которое совпадает с уровнем Фибоначи 61.8, пробой которого отменит южный сценарий.



Официальный сайт компании: Forex Palm

[volodya]

Торговая неделя 22.09-26.09.2014

AUD/USD

Австралийский доллар будет оставаться под давлением до тех пор, пока не прояснится, в каких объемах ЕЦБ будет печатать деньги,а также как распределят свои активы четыре крупнейших государственных пенсионных фонда Японии, что окажет поддержку австралийской валюте посредством торговли на разнице между процентными ставками, финансируемой евро и японской иеной.
Как мы и предполагали,решение китайского нацбанка (открыть краткосрочную кредитную линию для нескольких крупных банков) имело непродолжительное негативное влияние на доллар США, поэтому австралийский доллар в паре с американцем не смог продолжить рост и отступал в преддверии решения FOMC по процентной ставке и комментариев ФРС. После выхода этой информации курс пары упал до 0.8938. Хоть комментарии Федрезерва и нельзя назвать «ястребиными», они, тем не менее, усилили ожидания более раннего повышения процентной ставки ФРС, что и стало поводом для очередной
волны покупок американской валюты. Таким образом, негативный прогноз по аусси/доллару сохраняется. В краткосрочной перспективе пара может протестировать поддержку в районе 0.8900—0.8890. Перекупленность американца увеличивает риски его коррекции.
Пара протестировала поддержку 0.8890-0.8920. В случае прорыва и закрепления ниже нее откроется дорога тестированию минимума начала этого года в районе 0.8660. Если же поддержка 0.8890-0.8920 устоит, последует обратный отскок в район сопротивления 0.9180-0.9210 В дальнейшем перспективы пары будут зависеть от способности преодолеть район 0.9180-0.9210. В случае успеха подтвердится дальнейший рост с целью тестирования максимума 0.9500.
В противном случае можно ожидать новой попытки прорыва ниже поддержки 0.8890-0.8920.



GBP/USD

Основными событиями прошедшей недели, задававшими тон на рынке Forex, стали референдум о независимости Шотландии
Доллар США в пятницу также вырос против британского фунта, нивелировав потери, понесенные в четверг после того, как население Шотландии проголосовало против отделения от Великобритании. Неопределенность в том, какую валюту выберет независимая Шотландия, а также опасения по поводу того, какую часть национального долга Великобритании она возьмет на себя, спровоцировали продажи фунта стерлингов на прошлой неделе. Эксперты говорят, что фунт поднялся до двухнедельного максимума к доллару США за счет предварительных итогов референдума о независимости Шотландии, показавших, что большинство шотландцев проголосовали против. Так как такой исход был в соответствии с прогнозами,
интерес к валюте начал угасать, что и вызвало резкое падение в пятницу. Согласно последним данным, 55,3% жителей (2 001 926 человек) проголосовало против независимости, а 44,7% (1 617 989 человек) за. Явка была очень высокой - 84,6% или 4 283 000 человек. Против независимости проголосовали 28 административных округов, а за - всего лишь 4. Итоги референдума стали облегчением для многих, включая премьера Кэмерона, который объявил, что настало время «объединиться и продолжить движение вперед, меняя жизнь к лучшему», еще до завершения голосования.
В среду поддержку фунту оказали данные по рынку труда, согласно которым уровень безработицы в Великобритании снизился до 6,2 процента в период с мая по июль, достигнув самого низкого уровня с сентября-ноября 2008 года. Многие экономисты ожидали снижения уровня безработицы до 6,3 процента с 6,4 процента. Средний недельный заработок (с учетом премий) вырос на 0,6 процента в годовом выражении вслед за падением на 0,1 процента в течение трех месяцев по июнь. Без учета бонусов, оплата выросла на 0,7 процента в период с мая по июль, зафиксировав при этом самые низкие темпы с 2001 года.
Фунт прорвал верхнюю границу коррекционного канала краткосрочного тренда 1.6057-1.6340 и тестирует зону цели краткосрочного роста на уровне 1.6510.
Ожидается повторный выход рынка вниз в зону сформированных минимумов месяца, но уровни возможного разворота пока что не определены.
Рекомендуем оставаться вне рынка и выставить отложенный ордер на продажу из зоны 1.6650/80 с целью на уровне 1.5820 в зоне краткосрочной поддержки и ордером стоп-лосс на уровне 1.6930.



GOLD

Стоимость золота снижается третью неделю подряд и эта неделя не стала исключением. Золото торгвалось стабильно, так как инвесторы заняли выжидательную позицию перед заявлением Федеральной резервной системы позднее в ходе сессии. Участники рынка приготовились к итогам заседания Федеральной резервной системы по определению монетарной политики позднее в среду на фоне слухов,что Центральный банк США может использовать более агрессивную риторику. ФРС, сократил объем программы покупки активов еще на $10 млрд на пути к полному ее завершению в октябре и повышению процентных ставок уже в середине 2015 года. Инвесторы также сосредоточили пристальное внимание на пресс-конференции во главе с председателем ФРС Джанет Йеллен, которая может дать дальнейшие намеки на сроки первого с 2006 года повышения процентных ставок в США. Цены на золото незначительно отреагировали на отчет, показывающий, что индекс потребительских цен в США упал в августе впервые за 16 месяцев. Министерство труда США заявило, что потребительские цены снизились на 0,2% в прошлом месяце по сравнению с оценками прироста на 0,1%. В годовом расчете потребительские цены в июле выросли на 1,7% в августе, ниже ожидаемых 1,9% и ниже июльских 2%.
Индекс потребительских цен без учета продуктов питания и энергоносителей не изменились в августе по сравнению с месяцем ранее, не оправдав ожиданий прироста на 0,2%. Основной индекс потребительских цен в июле вырос в годовом измерении на 1,7% в августе по сравнению с прогнозируемыми 1,9%. В целом у инвесторов пока нет особых поводов покупать золото. Ожидания скорого начла ужесточения денежно-кредитной политики в США на фоне продолжающегося роста остаются высокими, доллара США торгуется на годовых максимумах, а геополитические риски ослабли.
Как результат, золото остается уязвимым и может продолжить ослабление в краткосрочной перспективе. С технической точки зрения, также высока вероятность дальнейшего снижения к отметке 1200.00. Тем не менее, металл все еще перепродан, что указывает на возможность смены данной тенденции.
При этом восходящая коррекция может начаться практически от любых уровней на подходе к 1200.00.
Ближайшая цель для роста располагается у сопротивления 1240.00. При закреплении выше него откроется дорога восстановлению в район 1285.00-1300.00,
Дальнейший рост выгляди весьма затруднительным. В то же время, немедленный прорыв ниже отметки 1200.00 также является маловероятным. В обозримом будущем может протестировать поддержку в районе 12-й фигуры, где возможна активизация быков. Нисходящий тренд остается в активной фазе,единственное, что несет некоторые риски для него, — перекупленность доллара. Отскоки в направлении 1242 долларов за унцию следует рассмотреть как возможность для открытия коротких позиций.



Официальный сайт компании: Forex Palm